Маржинальная торговля на бирже


маржинальная торговля на бирже криптовалют

Пару лет назад я долгое время имел дело с Forex, поэтому работа с плечом мне хорошо знакома. Маржинальная торговля на бирже криптовалют для меня сначала не была в приоритете. Я не кредитовался и работал по принципу простого обмена. Сейчас ситуация на рынке изменилась, и я стал использовать маржу для достижения большей прибыли. 

 Маржинальная торговля на бирже криптовалют – интересная прибыльная тема. Давайте разберём её в теории и на практике: условия работы, особенности и преимущества, риски и мани менеджмент. В практической части мы перейдём ближе к делу и посмотрим как торговать на Bitmex – одной из крупнейших площадок.  

Маржиналка также есть на других площадках и у форекс брокеров, но с ограниченными возможностями и неполным функционалом. Я работаю с ними в режиме обмена, а с плечом предпочитаю специализированную.  Битмекс же отличает :

  • Функционал и возможности: все типы ордеров, полный набор информационных окон, вспомогательные инструменты
  • Удобство: информативный настраиваемый интерфейс, панель позиций под графиком
  • Плечо от 1:1 до 1:100 в зависимости от валютной пары
  • Минимальный размер ставки 1$, депозит 0,0001btc 
  • Комиссионные сборы ниже, чем у forex брокеров
  • Необязательная верификация личности

Теория маржинальной торговли криптовалютой

Маржинальная торговля на бирже – это трейдинг с использованием заёмных средств, которые трейдер одалживает у биржи на время сделки. Его депозит при этом становиться залогом. За пользование кредитом взимаются небольшие проценты. Особенности маржинального трейдинга в следующем:

  1. Заёмные средства выдаются на покупку актива. Положительный момент в том, что вы можете купить большее количество актива, чем у вас есть денег на балансе. Проще говоря, кредитное плечо — это целевой заем, который временно увеличивает ваш депозит.
  2. Если цена долго идет вниз, возникнет риск потери уже не только ваших, но заемных средств. В этом случае биржа принудительно закроет сделку, при этом убыток будет покрыт за счет части вашего депозита. Подобное действие называют “margin call” (маржин колл). О минимизации рисков и правильном выставлении ордеров поговорим далее.
  3. Криптоактив, купленный на кредитные средства, нельзя вывести.
  4. Выдача кредита происходит моментально в автоматическом режиме. Его размер вы определяете сами в момент заключения сделки. 
  5. Потенциальная прибыль в разы больше, чем возможные потери. 
  6. Есть возможность торговать в обоих направлениях (на повышение и понижение). 

Пример использования плеча

Допустим, что на Bitmex весь ваш депозит равен 1000 USD, один ETH стоит 1000 USD, и вы открываете long позицию (на рост). Биржевая комиссия около 0.1% в сутки за кредитные деньги. При использовании плеча 1:10 вы можете приобрести не 1, а 10 ETH (1 приобретается на личные средства, 9 — на заемные). Рассмотрим как положительный, так отрицательный исход сделки. 

1. Если курс Ethereum за день вырос до 1100 USD, и вы продали, чистая прибыль будет равна (за вычетом депозита, кредита и процентов):

1100*10-1000-9000-(9000*0.001*1) = 11000-1000-9000-9=991 USD

Без маржинальной торговли прибыль составила бы только 1100-1000=100 USD. Если курс упал до 900 вы теряете средства. Курс срабатывания маржин колл вычисляется просто: цена покупки актива * доля биржи + процент по кредиту. Защитой от margin call служит stop loss. Это функция закрытия позиции до того, как наступит маржин колл. Позволяет минимизировать потерю средств. Вы сами определяете уровень стопа, тем самым ограничивая величину убытка.  

Прим: на bitmex есть калькулятор, который за вас выполнит расчёты с учётом всех параметров планируемой позиции.

Маржинальная торговля на бирже криптовалют имеет соотношение плеча до 1:100 по биткоину, 1:50 по эфиру и до 1:20 по альткоинам. Для новичков я приведу основные правила работы с плечом, позволяющие зарабатывать:

  • Начинать с небольших кредитов. Избегать максимального плеча. Я не беру более 1:25
  • Определить сумму, которую можете потерять. Риск на сделку 2- 10% от всего депозита
  • Прибыль на сделку должна превышать убыток в 1,5-2 раза. Ограничивайте убытки, позволяйте прибыли расти
  • Всегда выставляйте take profit и stop loss после срабатывания ордера
  • Выбирать знакомые валютные пары, за которыми вы уже наблюдали ранее. Примерно знаете, чего от них ожидать
  • Брать кредит целесообразно, когда маржинальная работа более оправдана, чем обычная

Как торговать на Bitmex

Среди сервисов обмена и форекс брокеров выделяется торговая площадка Bitmex. Маржинальная торговля на этой бирже криптовалют для меня оптимальный вариант. Сама зарабатывает только на комиссиях, а не на сливе депозита трейдеров, чем грешат большинство форекс брокеров. Подробная информация о начале работы, обзор и отзывы здесь. А сейчас регистрируемся и разберём на практике, как торговать на bitmex.

Здесь торгуется не сам биткоин и альты, а фьючерсы. Это производный финансовый инструмент. Есть бессрочный фьючерс (swap) и временной (futures). На битмекс объёмы сделок измеряются в контрактах. 1 контракт=1$ – это минимальный размер позиции. Пополнение счёта возможно в биткоинах путём отправки их с вашего адреса кошелька на биржевой. Все расчёты также ведутся по отношению к нему.

Торговать на bitmex нужно частью депозита. Т.е. я делю баланс счёта на 10 частей. Позицию открываю объёмом в 1 часть. Тем самым я рискую в сделке 10% от всей своей суммы, но с учётом 10-го плеча это весь мой депозит. Больше 10-ой части в одной сделке я не теряю. 

Отличие контрактов perpetual swap и futures

Perpetual swap – cамый ликвидный инструмент. Каждые 8 часов между трейдерами в long и short происходит funding — вы платите комиссионные или получаете их. Если вы стоите в продаже, а большинство в покупке — тогда платят вам. Если же вы в лонге с большинством — платите вы. У свопа даты истечения нет, позицию можно держать открытой без ограничений по времени.

Futures маркируются датами. За использование плеча не надо платить, нет funding. За открытие позиции берется дополнительная комиссия в размере 0.05%. Фьючерсы имеют дату истечения, когда все позиции будут принудительно закрыты.

Для пополнения баланса во вкладке «Аккаунт», выбираем раздел «Депозит». Платформа автоматически генерирует мультисигный адрес биткойн-депозита, персональный для каждого пользователя. Фьючерсы на биткоин обозначаются как XBT.

Открытие и закрытие ордера на Bitmex

Во вкладке «Торговля» осуществляется возможность выбрать криптопару и войти в рынок. После выбора пары, нужно определиться с типом ордера:

  • Лимитный. Указываем объемы продаваемой/покупаемой валюты и цену, по которой вы готовы войти в рынок. Когда на рынке появится встречное предложение, позиция будет открыта
  • Рыночный. Это вход в рынок сразу по текущей цене
  • Стоп-лимит – Расширенный лимитный. Указывается ещё вторая цена, которая активирует ордер

Помимо перечисленных типов ордеров также можно указать дополнительные параметры:

  • Пассивный — установленная галочка позволяет получать рибейт мэйкера. Однако могут быть сложности с исполнением
  • Срок действия — действует до отмены (самый используемый обычный ордер), немедленное исполнение или отмена (если ордер будет исполнен не в полностью, оставшаяся часть будет отменена), немедленное исполнение в полном объеме (если в текущий момент полный объем не может быть выкуплен или продан, то весь ордер будет отменен)
  • Скрытый ордер — позиция не отображается в биржевом стакане
  • Уменьшение — уменьшает вашу текущую позицию

Заполняем форму «Разместить ордер» и нажимаете на «Покупка/лонг» или «Продажа/шорт». Появиться окно со всеми данными по сделке. Обратите внимание на уровень цены ликвидации – это и есть margin call. Подтверждаете открытие позиции и она отобразиться в нижней панели. 

Закрыть ордер можно по:

  • Тейк-профит лимит. Закрывает с прибылью по желаемой цене. Лонг закрывается ордером в шорт и наоборот
  • Скользящий стоп (трейлинг стоп). Это стоп, который следует за открытой позицией и позволяет прибыли расти
  • Стоп-лимит с опцией “закрыть триггер”. Фиксирует убыток на желаемом уровне цены, применяется в качестве stop loss

Примечание: предпочтительно работать по лимитным ордерам. Так вы создаёте ликвидность, а биржа доплачивает 0,025% на сделку. На рыночные есть доп.комиссия 0,075%. Причём маржинальная торговля на бирже криптовалют увеличивает её кратно плечу.

Для наглядности и лучшего понимания процесса работы я выложил ряд видео с пошаговыми действиями и их разъяснением. Видеоуроки как торговать на bitmex взяты с ютуба. Делать своё – не вижу смысла повторяться, но я специально отобрал лучшие из них по нашей теме:



Комментарии к посту "Маржинальная торговля на бирже"
ОСТАВИТЬ КОММЕНТАРИЙ

Рейтинг@Mail.ru